Главная » Заработок с вложениями » Финансовые рынки. » Технический анализ финансового рынка

Технический анализ финансового рынка.

Технический анализ — это мощнейший инструмент в арсенале трейдера. Предмет технического анализа – изучение закономерностей изменения котировок. Его суть заключается в исследовании предыдущего движения цены и выводов на основании полученной информации.

Причиной, по которой технический анализ пользуется популярностью у трейдеров является факт того, что цена учитывает все факторы, а потому и ничего кроме нее анализировать не стоит.

Это утверждение нельзя назвать на 100% верным или категорически отрицать. Но истина присутствует - фактическая цена и движения тренда сейчас и в прошлом в непременно отражают действительность с учетом всей фундаментальной информации.

Грубо говоря, применяя технический анализ, трейдер тем самым берет в учет комплексный массив информации, который по отдельности просто физически невозможно обработать.

В технический анализ входит не только работа с котировками. Имеет значение также вид графика и тренд, ведь пируэты, которые выписывает график, дают информацию даже без учета цен.

Ниже рассмотрим виды графиков форекс, некоторые фигуры на графике, а также методы анализа при помощи технических индикаторов.

Графики


При торговле на форекс цена отображается на графике. Отображение графика бывает трех видов:

  • Линейный график;
  • График баров;
  • График японских свечей.

Линейный график представляет собой прерывистую линию движения цены. Линия соединяет собой цены закрытия за определенный период.

Линейный график

График не пользуется популярностью при заключении сделок, но он удобен при использовании линий поддержки и сопротивления. О них подробно — ниже.

График баров выглядит как набор вертикальных линий. Основание линии отражает минимальную цену за период, вершина — максимальную. Черточка с левой стороны линии — цена открытия периода, справа — закрытия.

График баров информативнее линейного. Он дает больше информации о движении цены, также этот график наглядный и легко читаемый.

График баров на форекс

График японских свеч — популярный инструмент в торговле. Принцип повторяет график баров, но внешнее отображение более понятно.

Японская свеча показывает движение цены за таймфрейм.

Таймфрейм — отрезок времени, за который формируется свеча. На форекс существует несколько таймфреймов, минимальный из которых — минута. Выбрав такой отрезок времени, Вы увидите график из свеч, каждая из которых показывает цену за минуту.

Если поменять таймфрейм на часовой, будет отображаться уже не такой график, потому что каждая свеча будет отображать движение за час, а не за минуту.

Японская свеча выглядит как столбец, из которого вниз и вверх отходят линии. Эти линии называются тенями, а сам столбик - телом свечи. Нижняя тень показывает минимальную цену, верхняя — максимальную.

Существуют медвежьи и бычьи свечи. Они отличаются цветами, стандартно это черный цвет для нисходящей свечи и белый для восходящей. От цвета свечи зависит цена открытия и закрытия.

Для бычьей свечи цена открытия это основание тела, а цена закрытия — его вершина. Для медвежьей свечи все наоборот: цена открытия сверху, а закрытия снизу.

График японских свеч

Японские свечи удобный вид графика для новичков и для опытных трейдеров, ведь свечи значительно упрощают использование технического анализа. Они дают представление о фигурах на графике и состоянии рынка. Длинные тела свеч свидетельствуют о сильном тренде. А короткие — относительное затишье.

Эта информация может стать первым сигналом для начала торговли или же мотивировать не заключать сделки.

Технический анализ: свечные модели


Свечные модели — это вид одной свечи или последовательность нескольких из них. Наличие моделей дает информацию о текущем движении рынка и, что самое главное, о его дальнейших взлетах и падениях. Чтение свечных моделей можно назвать азбукой технического анализа. 

Технический анализ при помощи односвечных моделей 

Волчок

Волчок — это свеча с маленьким телом, но большой тенью.

Вот так выглядит волчок

Она свидетельствует о неопределенности рынка, поскольку цена открытия и закрытия не сильно отличаются друг от друга. Таким образом выходит, что торги за данный таймфрейм по-сути закончились ничем. При появлении волчка на графике с сильным трендом можно предположить, что скорее всего тренд развернется, поскольку рынок выдохся.

Цвет свечи роли не играет, поскольку разрыв в котировках незначителен.

Марибозу

Марибозу — свеча без теней. Свидетельствует о наличии сильного тренда в ту или иную сторону, поскольку отсутствие теней означает направление цены в одну сторону на протяжении таймфрейма.

Доджи на графике японских свечей

Доджи

Доджи — это модель, похожая на волчок, но тело свечи похоже на линию, и цвет определить невозможно, цена открытия и цена закрытия практически совпадают.

Доджи — разворотная модель. При появлении доджи на графике необходимо оценить предыдущие свечи. Если до него имел место длинный белый марибозу, то это значит, что быки на рынке ослабли. Потому тренд должен ослабнуть и цена пойдет в обратную сторону. С черными марибозу в паре с доджи дела обстоят также, только в противоположном направлении.

Молот, повешенный, падающая звезда

Молот на форекс — это модель, которая обладает малым белым телом и длинной нижней тенью. Верхняя тень при этом или отсутствует, или короткая. Висельник — аналогично, но с черным телом.

Как выглядят молот и повешенный на графике

Перевернутый молот обладает теми же свойствами, разница лишь в большой не нижней, а верхней тенью. Падающая звезда — модель, противоположная висельнику.

Данные модели разворотные, разница между ними в предшествующих событиях. Молот формируется на падающем графике и предполагает скорый разворот тренда. Висельник появляется на растущем тренде. Тени в этом случае свидетельствуют о попытках движения цены в направлении быков или медведей, но тело свечи говорит о том, что это не удалось.

Лучшим подтверждением будет свеча, которая закроется в сторону молота или висельника. Это станет знаком для открытия сделки.

Технический анализ при помощи двухсвечных моделей

Поглощения

Бычье и медвежье поглощение — модель из двух свечей, которая свидетельствует о развороте тренда.

Отражение бычьего поглощения на графике

Бычье поглощение выглядит как длинная белая свеча, которая сменяет черную. Медвежье — наоборот. Эта говорит о том, что на рынке покупатели (при бычьем) или продавцы (при медвежьем) перетянули канат в свою сторону и тренд развернется.

Пинцет

Похож на поглощения, за одним исключением: две рядом стоящие свечи одного размера. При этом первая свеча обязательно совпадает цветом с направлением рынка. Т.е. при восходящем тренде пинцет выглядит как две одинаковых свечи, первая из которых белая, а вторая — черная.

При этом тени свечей должны быть одинакового размера.

Пример пинцета на графике японских свеч

Технический анализ при помощи трехсвечных моделей

Утренняя звезда и вечерняя звезда на форекс

Эти модели являются трехсвечными фигурами, которые свидетельствуют о развороте тренда. Первая длинная свеча идет в направлении тренда. Вторая свеча, с маленьким телом, сеет сомнение в направленности тренда и показывает нерешительность на рынке. Третья свеча идет в противоположную тренду сторону и свидетельствует о смене настроений.

Звезда на графике

Звезды — качественный знак для трейдера. После появления третьей свечи можно открывать сделку в ее направлении.

Три белых солдата и три черных ворона

Модель три белых солдата — это три белых свечи, которые следуют после медвежьего тренда. Это одна из любимых фигур поклонников технического анализа. 


Первая свеча свидетельствует о развороте в противоположную сторону. Вторая свеча должна быть длиннее первой. При этом цена закрытия высоко, что говорит о короткой верхней тени или о полном ее отсутствии. Третья свеча также длиннее второй и также с маленьким фитилем.

Три черных ворона являются полной противоположностью солдатам, и формируются по таким же правилам.

Данные фигуры являются одними из самых сильных сигналов к открытию сделки. Они не часто встречаются на практике и свидетельствуют о дальнейшем направлении тренда по ходу фигуры.

Фигуры форекс три дня изнутри вверх и три дня изнутри вниз

Эта разворотная модель, напоминающая звезды. Три дня изнутри вверх начинается с длинной черной свечи, которая находится на дне тренда. Вторая свеча уже белая, которая доходит минимум до середины первой. Третья свеча белая, длиннее первой, иначе фигура будет недостаточно сигнализировать о тренде и станет ненадежной.

Три дня изнутри вниз точно такая же, но противоположная своему направлению модель.

Дни также являются очень хорошим сигналом к развороту. Важно правильно уметь определять истинность модели, так как на практике встречается много похожих фигур, которые нельзя назвать достоверными.

Технический анализ при помощи свечных моделей дает замечательный базис для понимания поведения рынка. Чем больше свечей учитывает фигура, тем достовернее ее сигналы и качество технического анализа в целом

Технический анализ: поддержка и сопротивление

Уровни поддержки и сопротивления представляют собой коридор из двух линий, в пределах которых будет двигаться цена.

Уровень поддержки — прямая линия, которая проводится через ряд последних исторических минимумов цены.

Уровень сопротивления — линия, которая соединяет максимумы цен.

Конечно, график не всегда движется строго в пределах этих уровней. Иногда линии пробиваются, и это нормально. Такие события сообщают о дальнейшем движении цены и могут стать сильным сигналом к сделке.

Технический анализ основы: поддержка и сопротивление

Также при построении “свежих” уровней они часто пробиваются тенями свечей. Это значит, что цена тестирует уровни. Чем больше точек затронут уровни тем более надежными они являются.

При пробитии графиком уровня поддержки он может стать новым уровнем сопротивления и наоборот. Трейдеры считают, что пробитым называется уровень, в котором цена закрылась за пределами уровня.

На уровнях поддержки и сопротивления основывается технический анализ при помощи паттернов.

Паттерны на графике форекс

Паттерны представляют собой иной уровень технического анализа. Они отличаются информативностью и полезностью для трейдера, а умение их находить и читать повышает процент успешных сделок и утолщает кошелек.

В отличии от моделей, паттерн на форекс — это фигура, которую рисует график в целом. Это не одна и даже не несколько свечей, а часть того или иного тренда на графике. Прочитав паттерн, можно максимально точно предугадать движение рынка.

Ниже рассмотрим популярные паттерны на графике форекс

Разворотные паттерны двойная вершина и двойное дно

Двойная вершина — графическая фигура, которая формируется в топе бычьего тренда. Она выглядит как два подъема к одному уровню и последующих два спуска.


Двойная вершина на графике

Паттерн свидетельствует о скором развороте рынка. При этом важно, чтобы нижние пики были на одной линии, которая зовется “шея”. То, что цена не превышает две вершины свидетельствует о том, что покупатели выдохлись и не могут дальше продавливать рынок, а значит близится медвежья инициатива.

Двойное дно представляет собой зеркальное отображение предыдущих вершин и свидетельствует о развороте тренда и скором появлении белых свечей.

Голова и плечи на форекс

Голова и плечи (Head & Shoulders) также является разворотной фигурой. Определить ее на графике сложнее, чем вершины и дно. В целом, этих два паттерна похожи по своей сути, только в данном случае имеется не два, а три пика цены.

Голова и плечи: самая известная фигура в техническом анализе

Первый пик — плечо. Второй называется голова, он выше плеча. Третий — еще одно плечо, ниже головы, а зачастую и ниже первого плеча. Также существует шея, как в случае с предыдущим паттерном. Важно определить направление шеи, если она направлена вниз графика это расценивается как более сильный сигнал. Как только линия шеи пробивается — открывается сделка на продажу.

Суть перевернутых головы и плеч в самом их названии. Это также зеркальная фигура, которая свидетельствует о противоположном направлении тренда.

Прямоугольники

Прямоугольник — это паттерн, который представляет собой непродолжительный флэт в движении цены. Бывает бычьим и медвежьим.

Бычий прямоугольник

Флэт — направление графика в одну сторону с небольшими перепадами без тренда.

Медвежий прямоугольник формируется на дне нисходящего тренда. Он свидетельствует об окончании инициативы продавцов и небольшой паузе, которую возьмут покупатели прежде чем перехватить бразды правления в свои руки.

Бычий прямоугольник появляется на вершине восходящего тренда и читается противоположно медвежьему.

Флаги

Вымпел — это фигура, свидетельствующая о продолжении движения. Существует бычий и медвежий вымпел.

Пример вымпела на графике

Медвежий вымпел представляет собой практически вертикальный нисходящий тренд, после которого следует небольшой треугольник флэта. Тренд называют ручкой вымпела, а треугольник — флагом. Это говорит о незначительном спокойствии продавцов на рынке, которые после консолидации вновь продолжат движение вниз.

Бычий вымпел такой же, но направленный вверх. Читается противоположно медвежьему.

Треугольники

Треугольники определяются на графике по линиям поддержки и сопротивления, а точнее по их направлению. Виды треугольников на форекс:

  • Симметричный;
  • Возрастающий;
  • Нисходящий.

В симметричном треугольнике линия сопротивления направлена вниз, а поддержки — вверх. Т.е. максимумы на графике постепенно повышаются, а минимумы — повышаются.

Это говорит о скором взлете или падении рынка. Как определить куда же пойдут котировки?

Очень просто. В таком случае стоит пользоваться правилами уровней поддержки и сопротивления. Как только цена пробьет линию, предполагается, что в эту же сторону будут дальше двигаться цены.

Пример симметричного треугольника

Восходящий треугольник имеет горизонтальную линию сопротивления со стабильными максимумами. Линия поддержки же смотрит вверх, что дает растущие минимумы.

В большинстве случаев, покупатели все же пробивают сопротивление и цена идет вверх. Но так случается не всегда, потому важно держать руку на пульсе.

Восходящий треугольник

Нисходящий треугольник противоположный растущему, и так же может быть неопределенным. Для надежности можно либо следить за движением цены или же оставлять отложенный ордер на покупку или продажу за пределами сопротивления и поддержки.

Нисходящий треугольник на графике

Популярные индикаторы

Индикатор форекс — это сигнал для трейдера, который показывает состояние тренда или актива. Они бывают двух видов: трендовые и осцилляторы.

Трендовые анализируют движение цены. Осцилляторы отражают состояние актива.

Полосы Боллинджера

Трендовый индикатор действует как динамические линии поддержки и сопротивления. Полосы оценивают состояние рынка, чем ближе они друг к другу тем спокойнее рынок.

Как выглядят полосы Боллиджера на графике

Как только линии начинают расширяться, это расценивается как сигнал к движению рынка. Классически график отскакивает от полос Боллинджера также, как от уровней поддержки и сопротивления.

Сжатие полос -- затишье перед бурей на рынке. При узких полосах рынок форекс находится в спокойном состоянии, который предшествует взрыву.

Parabolic SAR

Параболик САР показывает не момент входа в рынок, а момент выхода. Цель — отследить разворот тренда.

Parabollic SAR - популярный индикатор технического анализа

Индикатор виден непосредственно на графике, как и полосы Боллинджера, и имеет вид параболы. Главная особенность -- обязательное наличие сильного тренда на рынке. При флэте Parabolic SAR будет не эффективным.

Во время восходящего тренда индикатор виден под графиком. На медвежьих позициях над графиком. Пересечение графиком линии индикатора — признак закрытия позиций и выхода с рынка.

Relative Strength Index

Relative Strength Index (RSI) — осциллятор, по которому определяют тренд. Показывает состояние актива, а именно перекупленность или перепроданность. Измеряется это показателем от 0 до 100.

RSI - популярный индикатор теханализа

Значение на отметке 30 или ниже свидетельствует о том, что актив перекуплен и скорее всего тренд начнет разворачиваться в сторону белых свечей.

О развороте от быков к медведям говорит значение 70+. Это скажет о перекупленности актива.

RSI позволяет развеять сомнения по поводу формирования направлений рынка. Если индикатор пересекает отметку в 50 в ту или иную сторону, то скорее всего тенденция будет продолжаться до отметки соответственно в 30 или 70.

Average Directional Movement Index

Average Directional Movement Index (ADX) — осциллятор, определяющий силу тренда, колеблется в диапазоне от 0 до 100. Важно: ADX оценивает текущий тренд не указывая направление. Т.е. если на графике медведи, а ADX подбирается к значению 50, то тенденция будет укрепляться.

При достижении значения в 50 и выше тренд рискует ослабнуть и развернуться. Новый тренд будет нарастать по таким же принципам. Average Directional Movement Index используют в паре с индикаторами, которые определяют направление рынка для определения его устойчивости.

ADX и технический анализ

Ichimoku Kinko Hyo

Внешний вид этого индикатора запутаннее названия. Но зато он содержит в себе важную информацию. Задача индикатора — предсказать движение цены в будущем.

Технический анализ ишимоку

Линии на Ichimoku Kinko Hyo:

  • Голубая линия (Киджун Сен) — среднее арифметическое цен максимумом и минимумов цен на протяжении последних 26 периодов.
  • Красная линия (Тенкан Сен) — аналог киджун сен, но за последние 9 периодов.
  • Зеленая линия (Чикоу спан) — цена закрытия текущей свечи, сдвинутая на 26 периодов влево.
  • Оранжевые линии (Сеноку спан):
    • Первая — это среднее арифметическое голубой и красной линий, сдвинутое вперед на 26 периодов.
    • Вторая — среднее арифметическое максимумов и минимумов за последние 52 периода, сдвинутое на 26 периодов вперед.

Как пользоваться индикатором Ichimoku Kinko Hyo?

Как уже было сказано, ишимоку — комплексный индикатор. Если цена под сеноку спан, то эти линии становятся первой и второй линией сопротивления. Если над — то уровнями поддержки.

Расположение цены над киджун сен говорит о том, что она продолжит подниматься, а под — падать.

Тенкан сен показывает тенденцию, где горизонтально идущая красная линия значит флэт. Если же она движется вверх или вниз, то значит присутствует тенденция.

Отслеживание графиков

Как и в случае с фундаментальным анализом, очень помогут в ресурсы Bloomberg и Investing.com. На них есть тенденции, подсказки к торговле и прогнозы экспертов. Применяя при этом индикаторы и анализ фигур, на выходе получается много сигналов к торговле.

Брокеры тоже предоставляют советы по анализу графиков и котировок, поскольку они заинтересованы в долгосрочном сотрудничестве с трейдером.

Итог

Технический анализ — незаменимый инструмент в торговле. Графики и цены имеют историческую особенность, а индикаторы в некой степени являются инсайдерской информацией с рынка.

Умение правильно использовать пару технического и фундаментального анализа даст сильную уверенность в принятых решениях и минимизирует риски. Таким образом, изучение видов анализа не стоит прекращать, поскольку в статье затронуты не все аспекты аналитики.

В дальнейших статьях мы углубимся в другие виды индикаторов и способов торговли, а также раскроем стратегии для заработка в интернете.

До новых встреч на страницах сайта Mnogomani.com.

Спасибо

Мы свяжемся с Вами в ближайшее время